ANALIZA Roborul e la niveluri minime. De ce nu vor ieftini bancile creditele nici de data aceasta?

de Dan Popa     HotNews.ro
Miercuri, 2 octombrie 2013, 9:27 Economie | Finanţe & Bănci

Dobanzile Robor cu scadenta la 3 luni si 6 luni - indicatori pe care bancile ii folosesc  ca reper in contractele de credit in lei sunt in scadere. Cu toate acestea, creditele noi nu se ieftinesc, bancile preferand sa scada recompensa platita pentru depozite ca sa isi limiteze pierderile. Din pacate, situatiile in care Banca Centrala a coborat cotatiile Robor in vreme ce bancherii s-au comportat de-a-ndoaselea, scumpind imprumuturile fiind numeroase, mai ales dupa izbuncirea crizei. Asta arata de ce bancile nu transfera in piata semnalele dat de BNR, intarind precaritatea mecanismului de transmitere a politicii monetare. Sa intram putin in date.

  • Mai intai, sa clarificam termenii. Cum functioneaza Robor?

ROBOR - rata medie a dobanzii la care bancile romanesti se imprumuta intre ele in lei. Aceasta se stabileste zilnic de BNR, ca medie aritmetica a cotatiilor practicate de bancile selectate de banca centrala

In fiecare zi la ora 11:00 bancile care fac parte din grupul celor care afiseaza preturi pentru ROBID –ROBOR isi pun preturile in pagina. Timp de 15 minute aceste preturi nu pot fi schimbate. Concret fiecare banca arata la ce pret cumpara si la ce pret vinde lichiditate pentru fiecare scandeta: o zi, o saptamana , 6 luni etc. ROBID arata pretul la care banca vrea sa cumpere lichiditate si ROBOR arata pretul la care banca vrea sa ofere lichiditate. Tranzactiile la ROBID-ROBOR se fac in 5 milioane de RON, sumele nu sunt foarte mari relativ la adancimea pietei. Scopul acestui benchmark este acela da a reda imagina REALA asupra situatiei pietei interbancare si de a oferi un benchmark pentru pretul lichiditatii in RON la diferite scadente.

Astfel, daca o banca nu vrea sa ofere lichiditate pune un pret mare ROBOR ridicat iar daca o banca vrea sa atraga lichiditate pune un pret mare ROBID. In situatii de criza de lichditate observam o crestere a ROBID ROBOR. Daca o banca nu vrea sa atraga lichiditate pune un ROBID mai mic iar daca vrea sa ofere lichiditate un ROBOR in scadere, explica economistul roman Florin Citu pe blogul lui.


Mai jos aveti evolutia dobanzilor la creditele de consum si cele pentru locuinte in functie de evolutiile Robor (calculate la sfarsitul perioadei). Cu rosu am incercuit perioadele in care desi BNR dadea semnalul ieftinirii banilor, bancile scumpeau imprumuturile. Vestea buna pentru BNR este ca aceste episoade se raresc. Cu alte cuvinte, bancile incep sa se uite cu un ochi si la ce vrea de fapt Banca Centrala. Dupa care isi vad de ale lor. Sursa datelor: BNR.
Faceti click pe imagine pentru a o vedea marita.





  • Ce spun bancherii despre legatura Robor- dobanzi la credite?

"In conditiile in care ratele ROBOR au scazut (iar asteptarile noastre sunt ca acestea sa se consolideze la nivelurile curente mai scazute) si ratele dobanzii la creditele acordate populatiei sunt legate prin formule exacte de ratele ROBOR, rezulta ca cele din urma vor scadea in momentul de resetare a acestora.

Resetarea ratelor la credite se face diferit de la o banca la alta (lunar, trimestrial, semianual), conform clauzelor din contractile de credit incheiate cu debitorii.


Acest mecanism de ajustare a ratelor individuale va rezulta intr-o scadere graduala a ratei medii a dobanzii la nivelul sistemului bancar in urmatoarele trimestre (datele publicate de BNR). Deci scaderea de 1.5 puncte procentuale al nivelul ROBOR va fi distribuita pe parcursul mai multor luni, fiecare debitor resimtind-o in momentul resetarii specificat in contractual sau de credit.

Pentru a determina impactul scaderii ratei dobanzii asupra bugetului unui debitor trebuie considerate caracteristicile creditului sau (maturitate, tip de credit. Trebuie avut insa in vedere ca si ratele dobanzii la depozite la nivelul sistemului bancar vor scadea in perioda urmatoare in conditiile in care ratele dobanzii in piata monetara scad (expresie a mecanismului de transmisie a politicii monetare). Fiecare banca va lua insa propriile decizii tinand cont ca impactul asupra profitabilitatii va fi diferit", explica pentru Bancherul.ro Nicolae Covrig, analist Raiffeisen Bank.

Numai ca acest lucru nu prea se impaca cu ceea ce petrece in realitate.

Acest lucru se vede la creditele acordate companiilor, unde dobanzile au urcat chiar si in august 2013. Vezi graficul mai jos.






Trebuie facuta mentiunea ca dobanzile sunt la niveluri medii, fiecare banca avand propria sa politica de pricing. Diferentele nu sunt insa semnificative, concurenta  de pe piata bancara fiind la limita oligopolului.

Daca ne uitam la mai multe tipuri de credite acordate populatiei, lucrurile nu stau foarte diferit.






Aceeasi mentiune, episoadele de comportament taman pe dos decat recomanda BNR se raresc in timp. In cativa ani, bancherii s-ar putea sa ia in seama mai atent semnalele venite dinspre banca de emisiune. Deocamdata, reducerea pierderilor sau maximizarea profiturilor le impiedica sa respecte solicitarile repetate ale lui Isarescu.

Citeste si Vestea buna e ca BNR le arata bancilor pisica. Vestea proasta e ca bancile nu se tem de pisici ci de maidanezi


Citeste mai multe despre   












Articol sustinut de BRD Groupe Société Générale

Atelier de idei. Cum te ajuta tehnologia sa-ti faci mai mult timp pentru tine si planurile tale

Munca multa, stres, ore peste program, termene limita, sedinte lungi. Uneori, asa arata ziua de lucru a multora dintre noi. Din acest motiv e foarte important sa investesti in lucruri care te pot ajuta sa iti folosesti mai bine timpul petrecut la birou. Sa lucrezi mai bine, mai usor si mai repede poate insemna mai mult timp pentru tine si pentru cei dragi. Iti propunem, asadar, cinci directii care te pot ajuta pe plan profesional si personal.

4859 vizualizari

  • +6 (6 voturi)    
    ca sa nu aiba pierderi. te ia plansul (Miercuri, 2 octombrie 2013, 10:38)

    jackalphonse [utilizator]

    bancile vor profit numai in crestere. nu conteaza indicii, ele vor profit in crestere. daca este profit mai mic decat ieri, aia este pierdere.
  • +5 (5 voturi)    
    simplu (Miercuri, 2 octombrie 2013, 10:39)

    H0mbre [utilizator]

    banca n-are motive sa reduca ratele dobanzilor pt ca noile credite sunt riscante. Mai bine se multumesc sa tina ratele sus, ca sa incaseze mai mult din creditele in derulare.

    Si daca nici robor nu ajunge, baga ele o marja consistenta la dobanda de referinta, la fel cum e marja peste EURIBOR, care ajunge chiar triplu fata de dobanda de referinta.

    Nu cred ca bancile isi vor schimba comportamentul. Oamenii eligibili au luat deja credite, iar pt aia noi nu merita efortul. Poate cand or sa vada ca creditele in lei blocheaza piata imobiliara, se vor mai gandi. Desi ma indoiesc, ele urmaresc in mod EXCLUSIV profitul propriu, nu starea economiei. Vezi raspunsul bancilor dat IMM-urilor care au dificultati de finantare. Ii doare in fund de ele, mai pe romaneste.
  • +1 (1 vot)    
    Se vrea cu adevarat ? (Miercuri, 2 octombrie 2013, 12:11)

    t-mesaj [utilizator]

    daca se vrea coborarea dobanzilor, metoda cea mai buna este de stimulare a competitiei!.

    guvernul poate aproba prin ordonanta de urgenta un miliard lei sub forma de garantii guvernamentale in favoarea cec, care este banca de stat (utlima ramasa)!

    cec ar putea da credite cu o dobanda atractiva, credite care sa relanseze ecvonomia (nu pentru nevoi personale!!!)

    nu se poate sparge un cartel cu vorbe frumoase!

    e ca si cum te-ai ruga de cartelul medelin sa nu mai vanda droguri...
  • 0 (0 voturi)    
    Bancheri de carton (Miercuri, 2 octombrie 2013, 16:18)

    benicio [utilizator]

    Doua chestiuni:
    1. Ministerul Finantelor trebuie sa inceapa sa emita titluri de stat cu valoare nominala mai mica, de ordinul sutelor de lei. Cu scopul de a atrage banii populatiei, care astfel ar avea alternativa la depozitul bancar. Atunci va incepe o competitie intre stat si banci pe banii populatiei, iar bancile vor trebui sa ofere dobanzi mai atractive.
    2. Bancherii nostri de carton nu stiu sa faca business. Habar nu au sa evalueze o afacere, sa vada potentialul unui sector. Daca ar stii, s-ar incumeta sa finanteze si IMM-urile. Ca pana acum au finantat doar populatia (cu garantii ipotecare orice diletant stie sa dea credite) si statul (cel mai sigur client). Neavand habar de business, le e frica sa dea credite companiilor. Nu e prudenta, e pur si simplu frica din necunoastere. Ei nu sunt bancheri adevarati, sunt niste angajati ai bancii care stau pe niste salarii caldute si nu vor sa-si riste pozitiile.


Abonare la comentarii cu RSS



ESRI

Top 5 articole cele mai ...



Hotnews
Agenţii de ştiri

Siteul Hotnews.ro foloseste cookie-uri. Cookie-urile ne ajută să imbunatatim serviciile noastre. Mai multe detalii, aici.
hosted by
powered by
developed by
mobile version
Duminică