Ghidul tranzactiilor valutare pentru mecanicii auto

de Cristian Dogaru     http://cristiandogaru.blogspot.com/
Luni, 13 iunie 2011, 10:32 Economie | Finanţe & Bănci

“Sunt o persoana foarte atrasa de bani si intotdeauna caut oportunitati sa beneficiez financiar”. Iata o mostra dintr-un promo de care s-a umplut internetul, o cugetare scoasa cu forcepsul Google Translate unui “jucator
de succes” prin Iforex. Cititi mai jos de ce pierde marea majoritate a celor ce incearca marea Forex cu degetul, de ce castiga garantat intermediarii acestor retete de imbogatire si despre un ghiseft in materie (cum sa asiguri profit la 50% dintre conturile administrate, punand investitorii sa ia pozitii unii impotriva altora).

Aveti aici un exemplu de romana impiedicata si carlig de marketing pentru jucatorii cu IQ modest atrasi de mirajul imbogatirii rapide din speculatiile valutare. Internetul abunda de “povesti de succes” precum cea furnizata de “Iforex Traderul Vedeta Claudiu Rosu, 30 ani, profesie - mecanic “aut” (sic! au pierdut o litera)” care a “transformat 400 euro in 1.758 de euro in doar doua luni, din ianuarie pana in martie”.

Internetul abunda de reclame cu mari castigatori din Forex, se lanseaza concursuri cu premii de 1 milion de euro (!) dar in conditiile in care brokerii de forex ofera nu doar platforme ci si training-uri amatorilor de senzatii valutare tari, marea majoritate totusi pierde. De ce?

In primul rand, de vina este efectul de levier. Valorile nominale ale unui astfel de contract pe diferenta de curs sunt mari (de exemplu pentru perechea euro-dolar 100.000 dolari). Marja care trebuie depusa este insa minuscula, cam 1% din valoarea contractului, oscilatiile de pret trebuie suportate ca si cum ai fi depus intreaga suma, la 1% variatie impotriva ta ai pierdut toti banii.

In al doilea rand, desi ti se flutura ideea ca nu platesti comision de tranzactionare, acesta poate apare sub forma “punctelor de swap” (e drept, pentru anumite pozitii poti sa si primesti puncte de swap, nu numai sa
platesti). Teoretic, punctele de swap vin din diferenta dintre dobanzile de politica monetara corespunzatoare perechii valutare pe care se pariaza. Cu toate astea, veti gasi brokeri care percep puncte swap in ambele sensuri pe o singura pereche valutara, fie ca vorbim de o pozitie “short”, fie de una “long”.

Sa luam un exemplu: EUR/USD, la XTB Brokers, la vanzarea unui lot standard (mizezi pe scaderea euro) platesti zilnic 1,04 pipsi (adica 100.000 x 1,04 x 0,0001=10,4 dolari), iar la cumparare scoti din buzunar zilnic 0,415 pipsi, adica 4,15 dolari. Ganditi-va ce inseamna sa pastrezi aceasta pozitie cateva luni bune. Costurile ar trece de marja minima de 1% din valoarea contractului solicitata de broker, astfel incat poti pierde toti banii si daca, presupunem prin absurd, cursul ar ramane constant intre cele doua valute in tot acest interval! Perceperea punctelor de swap este principala sursa de venit printre brokeri iar cu cat veti gasi strategii de marketing mai agresive si sume de intrare mai mici, asteptati-va la o politica de percepere a punctelor de swap super-costisitoare.

Cum sa asiguri o rata de succes de 50% pe conturile administrate

In ciuda efectului de levier si a efectului ucigator al punctelor de swap, au aparut administratori “inteligenti” care se ofera sa iti asigure un anumit profit daca le dai banii pe mana. Vin cu tot felul de scheme savante, iti vorbesc de sirul lor interminabil de succese, dau exemple concrete de fericiti castigatori. Paradoxal, desi cam 90% dintre noii veniti pe Forex isi pierd banii, in cazul lor rata de succes tinde spre 50%. Explicatia e foarte simpla, in loc sa ia anumite pozitii in piata conform analizelor sau feelingului, administratorul in cauza isi pune clientii pe pozitii contrare. Unul vinde de pilda euro/dolar, altul cumpara un numar identic de contracte tot pe euro/dolar. Evident, unii vor pierde, altii vor castiga dar 50% dintre investitori multumiti e o rata fantastica de succes. Cei nemultumiti pleaca, cei multumiti poate vin cu un prieten si ciclul se reia, brokerul castiga oricum de la toti din punctele swap.

In ce conditii se castiga totusi pe Forex

Jucatorii mici se curata in mod uzual pentru ca intregul lor capital nu reprezinta decat de 2-3 ori valoarea marjei impuse (nu fac deci fata la oscilatii de 2-3%). In ipoteza in care joaca fara ordine de protectie (stop loss-pozitia se inchide la o anumita pierdere pentru a conserva capitalul ramas sau take profit-pozitia se inchide la un anumit castig, pentru a menaja profitul obtinut in caz ca piata se intoarce) viata lor in piata e scurta; daca joaca cu ordine de protectie pot supravietui ceva mai mult, pana cand micile pierderi care se tot acumuleaza le toaca tot capitalul.

Pestii mari, care fac bani din Forex, joaca cu un capital mare, marja impusa fiind de regula sub 5% din acesta (isi permit deci sa nu foloseasca ordine stop-loss de protectie ci numai “take profit” pentru a culege maximul din oscilatiile tip “dinti de fierastrau”). Daca au norocul sa nimereasca un curs relativ stabil, intr-un anumit canal de variatie, strategia le aduce bani frumosi. Daca miscarile sunt mai ample, pot astepta linistiti ca piata sa se intoarca in directia dorita, au suficienti bani din care sa suporte pierderile (de regula variatiile pentru perechile valutare se incadreaza intr-un +/-15-20% de-a lungul unui an, asa ca cine isi blocheaza suficienti bani pentru acoperirea marjei nu are de ce sa se teama prea tare).

Doua tipuri de brokeri, doua feluri de taxare

Brokerii de actiuni castiga in mod uzual din comisionul de tranzactionare. Multi si-au facut platforme on-line cu ajutorul carora investitorii isi pot introduce singuri ordine in piata, tocmai pentru a incuraja tranzactionarea intensa (sunt reduceri pentru tranzactii intra-day). Exista si abuzuri, brokeri care isi indeamna clientii sa joace cat mai des pentru a incasa comisioane mari sau care tranzactioneaza furibund pe conturile discretionare in acelasi scop (un caz celebru la vremea sa-cehii de la Capital Partners care si-au pierdut din acest motiv autorizarea CNVM).

Brokerii Forex nu iau bani din comisioane de trazactionare ci din punctele swap. Din acest motiv, prima categorie de brokeri incurajeaza activitatea investitorului (tranzactii multiple de vanzare-cumparare), iar a doua...
pasivitatea sa - cu cat stai mai mult intr-o pozitie unde se debiteaza zilnic puncte generoase de swap, cu atat e mai bine pentru broker (investitorul trebuie sa intre intr-o astfel de pozitie de cumparare sau vanzare si sa o mentina cat mai mult).​

Citeste si alte articole ale lui Cristian Dogaru.


Citeste mai multe despre   












VIDEO Economistii-sefi ai primelor 3 banci comerciale, despre evolutia economiei romanesti. Ce proiecte mari de investitii finanteaza bancile la ora actuala?

Economistii sefi ai primelor 3 banci comerciale, Horia Braun (BCR), Florian Libocor (BRD-GSG) si Andrei Radulescu (BT) au discutat luni dimineata, in cadrul unei mesei rotunde organizate de HotNews.ro si Startup Cafe, despre investitiile bancilor in economie romaneasca si starea actuala a economiei, precum si despre fluctuatiile care au tinut prima pagina in ultima perioada.
  • A. Radulescu: Daca statul nu investeste, atunci de ce sa isi asume sectorul privat riscuri?
  • F. Libocor: Banii se duc acolo unde exista certitudini, predictibilitate, stabilitate. Lipsa acestor caracteristici loveste in mai multe zone, cu precadere in investitii.
  • H. Braun: Speram la o dinamica pozitiva, insa trebuie sa puna umarulul statul,bancile, si managementul companiilor.

2237 vizualizari

  • +2 (4 voturi)    
    Offff............. (Luni, 13 iunie 2011, 12:55)

    Kata [anonim]

    Citind articolul, mi-am adus aminte de parlamentarul Irina Loghin, care cerea sa fie arestat nenea rasdaq sau mai stiu eu ce... Gura pacatosului, adevar graieste, dupa cum spune o vorba veche... Lasand gluma la o parte, asemenea "inginerii financiare" ar trebui desfiintate. Stiu ca multi vor sari in sus ca nu stiu cei aia "finanta". Ii invit sa analizeze o chestie simpla. Aceste "tranzactii" nu creeaza PLUS VALOARE. Datorita acestor manevre finantele lumii intra in colaps. Practic ne furam caciula unii altora si asteptam sa ne imbogatim. Auzi ca s-au pierdut sau castigat averi la bursa. De fapt nu s-au pierdut decat banii fraierilor si au castigat cei ce fac jocurile si stiu cand sa se retraga cu caimacul. Din fericire pentru ei, mama prostilor e gravida din nou......
    • +1 (1 vot)    
      :) (Luni, 13 iunie 2011, 15:55)

      alex [anonim] i-a raspuns lui Kata

      Eu zic sa il aresteze pe "Efectu D. Levier".
  • 0 (0 voturi)    
    Pai e simplu, (Marţi, 14 iunie 2011, 1:39)

    gigi [anonim]

    Asta se cheama impozitul pe prostie!
    Si o sa prinda la romanasi in draci, ce alt popor asteapta sa castige movila de bani fara sa munceasca?

    P.S. la chestia cu "efectul de levier" - rofl, daca tot vorbim de forex ( prescurtat de la foreign exchange ) , stop-loss , etc, hai sa ii spunem direct - leverage. Oricum daca nu intelege cuvantul , nu va intelege nici "efectul de levier" si isi va pierde banii oricum.

    P.S.2 Pentur cei care inca cred ca pot face bani din asta i-as sfatui sa caute in engleza pe google forex apps din US sau UK care iti dau un cont demo cu bani virtuali ( fx trading station etc.). Abia dupa ce obtii profit luna de luna un an intreg cu bani virtuali incearca cu bani reali si nu multi din prima. Si ar trebui sa citeasca mult, sa urmareasca stiri, etc.
    Poate ar trebui sa citeasca despre MetaTrader4 si posibilitatile de scripting , etc. Nu ca ar conta foarte mult , dar macar iti cresti sansele cat de cat.

    The big players pe piata asta au apartamente inchiriate in aceeasi cladire cu comuterele care fac tranzactiile, cu fibra optica legata direct la ele. Sunt roboti software care pot face sell/buy cu latenta de 1-4 ms.


Abonare la comentarii cu RSS



ESRI

Top 5 articole cele mai ...



Hotnews
Agenţii de ştiri

Siteul Hotnews.ro foloseste cookie-uri. Cookie-urile ne ajută să imbunatatim serviciile noastre. Mai multe detalii, aici.
hosted by
powered by
developed by
mobile version
Marţi